Il ruolo trainante del mercato cinese per l'industria europea (italiana in primis) della moda di fascia Alta

Le incognite sulla ripresa dell'economia cinese dagli effetti dell'emergenza COVID19¹ costituiscono un forte elemento di incertezza soprattutto per le imprese italiane ed europee dell'industria della moda di fascia Alta.
Nel volgere di pochi anni il mercato cinese è, infatti, diventato - dopo la Svizzera (utilizzata spesso come "hub" logistico per le griffe europee della moda) - la principale destinazione delle vendite "premium-price" degli esportatori UE (e soprattutto italiani) di Sistema Moda-Persona.

Nel 2019 le esportazioni UE di Sistema Moda-Persona² destinate al mercato cinese hanno messo a segno un nuovo record, superando, per la prima volta, i 9 miliardi di euro. Di questi, secondo le elaborazioni StudiaBo-Sistema Informativo Ulisse³, quasi 7 miliardi di euro sono riconducibili alla fascia Alta di prezzo.

La leadership italiana sul mercato cinese di fascia Alta, soprattutto nel settore abbigliamento

Le vendite "premium-price" sul mercato cinese appaiono rilevanti soprattutto per le imprese italiane dell'industria della moda: nel 2019 le esportazioni italiane di Sistema Moda-Persona di fascia Alta dirette in Cina hanno raggiunto la cifra record di 2.7 miliardi di euro (85.4% del totale esportato)³; peraltro un altro 13% circa delle esportazioni italiane è riconducibile alla fascia Medio-Alta di prezzo, mentre le altre fasce non sono praticamente servite dalle imprese esportatrici italiane.

L'Italia risulta il primo partner commerciale in assoluto del mercato cinese di Sistema Moda-Persona di fascia Alta: a consuntivo 2019, le vendite italiane di fascia Alta sul mercato cinese hanno preceduto - nell'ordine - quelle di Giappone, Sud Corea e Francia (tutte con valori superiori ai 2 miliardi di euro).

Si segnala, soprattutto, la forte rilevanza delle vendite italiane "premium-price" di abbigliamento. A consuntivo 2019 l'export italiano in Cina di Abbigliamento esterno ha superato, per la prima volta, gli 800 milioni di euro: di questi oltre il 90% riconducibili alla fascia Alta di prezzo; fino ad inizio decennio scorso tali vendite "premium" valevano all'incirca 100 milioni di euro. Analogamente, nel settore Biancheria e calzetteria l'export italiano ha toccato un nuovo punto di massimo (oltre 160 milioni di euro), praticamente quasi il 100% riconducibile alla fascia Alta di prezzo.

Export Italia in Cina: evoluzione per fasce di prezzo

Fonte: ExportPlanning - Analisi Mercato - Analytics, Datamart Ulisse

Risultati 1° trimestre 2020 fortemente penalizzanti per le vendite italiane di Sistema Moda in Cina...

Export UE in Cina di Moda-Persona: evoluzione trimestrale

Fonte: ExportPlanning - Analisi Mercato - Analytics, Datamart Congiuntura UE

Nel primo trimestre del 2020, le pre-stime formulate da StudiaBo sulla base dei dati di commercio estero delle imprese UE⁵ evidenziano una flessione delle esportazioni UE di Sistema Moda-Persona verso il mercato cinese.
Particolarmente penalizzante risulta la caduta dell'export italiano, che segna un -30% nei valori tendenziali in euro.
La performance dell'export italiano appare decisamente più sfavorevole di quella dei concorrenti francesi, che nel primo trimestre 2020 hanno scavalcato l'Italia nel ranking dei paesi partner UE del mercato cinese di prodotti del Sistema Moda-Persona.

Mercato Cina: Top 10 paesi partner UE di Sistema Moda-Persona

Fonte: ExportPlanning - Analisi Mercato - Analytics, Datamart Congiuntura UE

.. soprattutto nel settore abbigliamento...

Le flessioni più rilevanti dell'export italiano verso la Cina dell'industria Moda-Persona sono ravvisabili proprio nei settori "di punta" del made in Italy di fascia Alta sul mercato cinese: nel primo trimestre dell'anno le vendite italiane verso la Cina di Abbigliamento esterno hanno segnato una caduta tendenziale del -30% in euro; quello di Biancheria intima e calzetteria una flessione tendenziale del -31% nei valori in euro.

.. a fronte, invece, della "tenuta" di profumi e cosmetici
e, grazie al forte aumento dei prezzi, della gioielleria.

La maggiore "resilienza" delle vendite francesi sul mercato cinese è riconducibile al settore Profumi e Cosmetici, che - dopo una fase di fortissima crescita⁶ - nel primo trimestre 2020 hanno confermato comunque un risultato positivo. In questo settore la Francia risulta il primo partner commerciale UE del mercato cinese, con oltre 1.8 miliardi di euro di esportazioni nel 2019 (alle spalle di Giappone e Sud Corea nel ranking complessivo), mentre l'Italia figura ampiamente distanziata (all'undicesimo posto nel 2019, con 176 milioni di euro esportati).

Un altro settore di Moda-Persona relativamente meno penalizzato dal crollo della domanda cinese dell'industria Moda-Persona è quello della Gioielleria, che nel primo trimestre dell'anno ha evidenziato - grazie soprattutto all'aumento dei prezzi dei preziosi (stimato a livello internazionale in circa 35 punti percentuali rispetto al corrispondente trimestre 2019⁷) - un andamento tendenziale favorevole nei valori nominali in euro. Anche in questo caso, il posizionamento in termini di quote degli esportatori francesi sul mercato cinese appare leggermente più favorevole di quello degli esportatori italiani.